不同于中国中产阶级投资管道相对单一,把「宝」都压在房地产上,美国中产阶级的投资眼光较宽广,除了投资房地产外,还投资股票、基金,以及提早安排周全的退休计划和孩子的教育费用,除了增加家庭财富,也能确保退休后安享晚年。
理性投资房地产
面对有可能发生的高报酬,许多投资者会陷入单纯追逐投资利益的迷思,从而忽视了其中的风险。
Jason今年45岁,任职于硅谷一家信息科技企业,年薪25万美元(折合约790万台币),他的妻子Martha是美容顾问,年收入有15万美元(约470万台币),两人拥有一女Amy,今年刚满15岁。在美国,这是一个典型的中产阶级家庭。
Jason对于房地产投资颇有心得。他认为房地产具有杠杆作用,可以让小额投资获得丰厚回报,例如:购买10万美元的股票,要实际投入10万美元,如果买10万美元的房产,只需投入2万美元,其余以贷款支应。若房产增值了10%,利润率就有50%。若自备款更低,甚至可能获得100%的报酬率。
他总结出几条理性投资房地产的秘诀:房地产是长期投资而不是致富快捷方式,买房者应该至少将房产保留5年后再出售,这样可以保证有所回报。另外,则要选择投资者认为最佳的地产去投资,而不是买第一个碰到的。这一点非常重要,这样做的好处是少犯或者不犯错误。
挑选经验丰富的地产经纪人来帮忙,再选择口碑好的物业管理公司帮助打理,使投资者的生活、投资相得益彰。不过,不是所有地产投资都有美好结果,这需要一定时间、足够经验和独到眼光。
购买基金实现复利
在Jason看来,长期投资的复利能阻止通货膨胀侵蚀资产,还能让财富以稳定的报酬率不断上升。他也喜欢投资股票和基金,他相信复利的神话,这个看似简单的法则,却能为投资者带来惊人收益。开始投资的时间越早,复利的作用就越明显。
Jason表示,若每年的投资报酬率为8%,并且每年将收益再投资,5年后的累计收益率为47%,10年后的累计收益率为116%。
复利如此诱人,应该如何去实现?最佳选择就是购买基金,重要的是,必须知道自己的投资目标是甚么、期限多长、能承担多大的投资风险。对不同基金公司的投资风格、以往业务表现及费率等也要有正确了解和判断。
对基金的报酬率不要抱持不切实际的期望,因为一定程度的风险总是存在。开放式的基金是中长期的投资品项,是分享资本市场长期成长的有效途径,并不适宜短线炒作;评价基金的业绩,要放在较长的时间区段内考察,只有经得起时间考验的基金才是真正值得投资的基金。短期频繁地申购、赎回,不仅投资成本高,也难以获得预期回报。
彭博社的调查显示,美国85%的中产阶级投资者表示,他们经由长期购买和持有股票策略获得巨大收益,这是一种有眼光的做法。
巴菲特就是此方式的积极倡导者和受益者。他表示,不必太在意市场的短期走势,应该长时间投资于拥有良好潜力和资质的公司,如果选好了,就应做持有10年、20年,甚至30年的规划。
安排周全的退休计划
退休计划可说是美国个人理财生活的重要环节。在美国,人们在开始工作生涯时,就会选择一家保险公司为他做一个退休计划。
美国的社会保险采公、私双轨制,一种是强制性的社会保险基金,由公共部门和私人部门共同负担,投保人由于保险计划规定的原因如退休、疾病等,中断了收入时,即可领取保险津贴。
另外一种是私营企业设立的私人退休计划,以增加人们退休后的收入来源。
这种私人退休计划的资金大部分由企业主负担,少部分由员工负担。这是私营企业主吸引人才的一种方法。但是,它还附带一些限制,例如:必须在该企业工作10年或以上,到了退休年龄才能领取这份退休金。但由于现在许多人已经不愿意在一个公司做上10几年,有些公司在员工即将到达退休年龄时就将其解雇,员工就领不到这笔退休金了。
于是保险公司又推出一项401K退休计划,确保一个人换了公司时,这项计划得以延续。按照401K计划,企业主和员工将按一定比例出资,员工退休时保险金全部归个人所有。
对个人来讲,在不影响生活下,每月从薪资中抽出一部分交到401K计划,30多年后就变成几十万元,根本没有后顾之忧。保险公司的服务也很周到,每季要给保险人一个报表,告知存款和利息,以及利率变动情况。现在,401K养老金计划已经成为美国人生活中不可或缺的重要组成部分。